Saken for 200 dollar fatet olje etter min analyse. For det første må du forstå at på etterspørselssiden forbruker verden omtrent 100 millioner fat olje per dag, hvorav 20 millioner fat går gjennom Hormuzstredet. Den rette siden er lukket. Og det skumle med dette er at Iran ikke trengte en marine for å stenge det ned. Alt som skulle til var en håndfull billige droner skutt nær vannveien, og innen 48 timer trakk forsikringsselskapene krigsrisikodekning, og 150 tankskip kastet anker i stedet for å risikere overfarten. Dette er en VELDIG høy avkastningsstrategi for Iran, svært lite kapital trengs for å opprettholde en nedleggelse nå fordi markedet priset risikoen deretter, noe som gjør det økonomisk uholdbart. Når det er sagt, og det som gjør dette strukturelt annerledes enn tidligere skrekksituasjoner for meg, er at det ikke er noen ledig kapasitet på sidelinjen, og dette er NØKKELEN. Saudi-Arabia, UAE, Kuwait og Irak kan ikke fylle forsyningene fordi de ikke kan eksportere. 89 % av saudiarabiske eksportvarer, 97 % av Iraks og 100 % av Kuwaits og Qatars strømmer gjennom dette stredet. Det dette betyr er at de jævla oljetankene over hele Gulfen fylles opp raskt! Det betyr at produsentene ikke bare mister eksportinntekter, de blir tvunget til å kutte produksjonen helt fordi det bokstavelig talt ikke finnes noe sted å lagre oljen. De iranske angrepene på den fysiske infrastrukturen forsterker bare dette! Saudi Aramcos Ras Tanura-raffineri, som behandler 550 000 fat per dag og er en av verdens største råoljeeksportterminaler, ble stengt etter at droneangrep utløste en brann i komplekset. Qatars Ras Lafan-anlegg, som produserer omtrent 20 % av verdens LNG, stanset all produksjon etter iranske angrep. Raffinerier i Bahrain, Kuwait og UAE ble også rammet. Dette er fysisk ødeleggelse av prosesserings- og eksportinfrastruktur på tvers av seks land samtidig. Å få den kapasiteten tilbake på nett er ikke en bryter du slår på. Industrielle raffineriskader tar vanligvis tre til seks måneder å reparere under normale fredstidsforhold, med fulle forsyningskjeder tilgjengelig og ingen pågående trussel om ytterligere streiker. I en aktiv krig strekker den tidslinjen seg materielt. Qatars største LNG-kunder i Japan, Sør-Korea og Europa ser sannsynligvis på uker til måneder uten kontraktsbasert levering, og dette er langsiktige avtaksavtaler uten enkel erstatning tilgjengelig på stedet. Legg så til Jemen oppå dette. Houthiene har allerede gjenaktivert angrep på skipsfart i Rødehavet, noe som har tvunget til omdirigering rundt Kapp det gode håp. Med Bab-el-Mandeb-flaskehalsen som forbinder Rødehavet med Adenbukta effektivt stengt for vestlig kommersiell trafikk, betyr det at den eneste alternative ruten for råolje fra Gulfen nå også er utilgjengelig. Det betyr at begge verdens kritiske energiflaskehalser samtidig ble kompromittert for første gang i moderne historie.